| Jak pozyskać dodatkowo pieniądze na rozwój działalności?
Z czego skorzystać?
Czy zaciągnąć kredyt?
Czy zwrócić się do funduszy inwestycyjnych?
A może giełda papierów wartościowych?
Albo emisje papierów dłużnych?
Firmy trafiają często na problem wyboru odpowiedniego źródła finansowania oraz jego późniejszego pozyskania na atrakcyjnych warunkach. Do tej pory najczęstszym źródłem rozwoju firmy był własny kapitał i kredyt. Dokonanie prawidłowego wyboru finansowania w oparciu o oferty banków, funduszy o charakterze "venture capital" lub pozyskanie kapitału akcyjnego na giełdzie papierów wartościowych. NewConnect - nowe możliwości dla małych i średnich przedsiębiorstw. NewConnect - został uruchomiony 30 sierpnia 2007 roku. Rynek ten ma status rynku zorganizowanego, lecz prowadzony jest przez GPW poza rynkiem regulowanym - w formule Alternatywnego Systemu Obrotu (ASO). Oferta GPW jest czymś nowym w Polsce, ale w Europie funkcjonują już takie platformy, np. rynek AIM w Londynie czy First North w ramach skandynawskie grupy OMX. Główne cele nowego rynku: - Zmniejszenie wymagań w stosunku do firm notowanych na głównym rynku giełdowym, niższe koszty dopuszczenia;
- Mniej rygorystyczne obowiązki informacyjne;
- Stworzenie rynku dla mniejszych spółek, o kapitalizacji kilkudziesięciu milionów zł oraz wartości emisji od kilku do kilkunastu milionów zł;
- Zainteresowanie Giełdą mniejszych podmiotów o dużych perspektywach wzrostu; rozbudowa infrastruktury finansowej w Polsce;
- Wsparcie dynamicznego rozwoju sektora Nowych Technologii, jak również spółek działających w obrębie nowoczesnych usług, biotechnologii, alternatywnych energii, ochrony środowiska, etc.;
- Uatrakcyjnienie oferty Giełdy Papierów Wartościowych dla zagranicznych inwestorów oraz wzmocnienie jej pozycji w regionie.
Zinteresowanie inwestycjami w perspektywiczne spółki notowane na NewConnect wyrażają m.in.: - inwestorzy indywidualni akceptujące wyższe ryzyko, szukające inwestycji o wysokiej stopie zwrotu;
- osoby prywatne posiadające znaczne kapitały, tzw. aniołowie biznesu;
- fundusze hedgingowe;
- fundusze zamknięte, OFE, a także fundusze inwestycyjne otwarte;
- firmy specjalizujące się w usługach asset management;
- fundusze private equity/ venture capital
NewConnect dedykowany jest spółkom, które planują dalszy rozwój w oparciu o giełdę a Alternatywny System Obrotu służy im jako pomost w drodze do rynku regulowanego GPW. Więcej informacji na temat rynku NewConnect można znaleźć na stronie www.newconnect.pl |
| Alternatywny system obrotu NewConnect ma wypełnić dotychczasową lukę dostępu do kapitału dla młodych, innowacyjnych spółek, w tym również takich, których głównymi aktywami są, na początek, wizja i dobry pomysł na biznes. Na rynku NewConnect notowane są spółki z różnych branż, zarówno związanych z nowymi technologiami i opartych na aktywach niematerialnych (IT, media elektroniczne, telekomunikacja, biotechnologie, ochrona środowiska, energia alternatywna, nowoczesne usługi), jak i z tradycyjnej gospodarki. Podstawowymi powodami, dla których warto skorzystać z rynku NewConnect są: - ograniczone wymogi formalne (dopuszczeniowe oraz wynikające z późniejszych obowiązków informacyjnych),
- niskie koszty debiutu i prowadzenia notowań akcji,
- krótki okres pozyskania kapitału i rozpoczęcia notowań akcji,
- doskonała ekspozycja firmy na inwestorów i partnerów biznesowych
- prestiż i renoma organizatora rynku (GPW w Warszawie),
- promocja i rozpoznawalność firmy.
|
Formy pozyskania kapitału
|
| Niewątpliwym atutem NewConnect i nowością na rodzimym rynku kapitałowym jest możliwość wprowadzenia akcji do obrotu poprzez ofertę prywatną, tzw. private placement, kierowaną do maksimum 99 podmiotów – inwestorów instytucjonalnych i prywatnych. W tym przypadku, niezależnie od wielkości emisji, dopuszczenie do obrotu odbywa się na podstawie dokumentu informacyjnego, przygotowanego i zatwierdzonego przez Autoryzowanego Doradcę. Możliwość ta pozwala na szybkie pozyskanie kapitału przez spółki akcyjne (proces od decyzji do pierwszego notowania trwa znacznie krócej niż na rynku regulowanym, jedynie 2-3 miesiące). W przypadku przedsiębiorstw działających w innej formie prawnej, czas wydłuża się o okres przekształcenia firmy w spółkę akcyjną.
NewConnect dopuszcza także możliwość wprowadzenia akcji do obrotu poprzez ofertę publiczną. Spółka decydująca się na tę formę emisji, podlega takim samym procedurom dopuszczenia jak w przypadku rynku regulowanego (konieczność sporządzenia prospektu emisyjnego i zatwierdzenia go przez Komisję Nadzoru Finansowego). Czas trwania formalności jest podobny jak na rynku regulowanym i może nawet trwać 9 miesięcy.
|
| 
ТОВ 'Львівські цінні папери'
Lwowskie Papiery Wartościowe – są firmą inwestycyjną , uczestnikiem rynku kapitałowego Ukrainy oraz współudziałowcem ,,Ukraińskiej Giełdy kapitałowej,, S.A.. Firma obsługuje rachunki klientów papierów wartościowych Szczegółowe informacje znajdziecie państwo na : http://investcentre.net/
|
Zasady funkcjonowania NewConnect
|
| NewConnect funkcjonuje według zdefiniowanych zasad, wśród najważniejszych można wyróżnić: - Notowania w analogiczny sposób, jak ma to miejsce na rynku regulowanym – od poniedziałku do piątku, z wykorzystaniem giełdowego systemu WARSET (Warsaw Stock Exchange Trading System), podwójny fixing;
- Określenie kursu (fixing) ma miejsce dwukrotnie w ciągu dnia – na otwarcie i zamknięcie sesji;
- Kurs instrumentów wyliczany jest z dokładnością do 1 grosza;
- Dostępne papiery wartościowe to akcje, prawa do akcji oraz poboru, kwity depozytowe, jak również inne udziałowe instrumenty finansowe;
- NewConnect posiada status rynku zorganizowanego, prowadzonego poza rynkiem regulowanym. Dzięki temu Emitent uzyskuje możliwość tańszego oraz łatwiejszego funkcjonowania;
- Koszt uplasowania oferty publicznej został znaczenie obniżony – w granicach 5-7% dla spółek polskich (w przypadku rynku głównego GPW wartość ta oscyluje w granicach 6-10%) i zależy od kwoty emisji;
- Podstawową różnicą w stosunku do tradycyjnego rynku jest brak obowiązku tworzenia prospektu emisyjnego;
- Emitent zobligowany jest jedynie do opublikowania dokumentu informacyjnego, zatwierdzonego przez Autoryzowanego Doradcę. W opracowaniu tym znajdują się m.in. informacje o profilu działalności Spółki, podstawowe dane finansowe, czynniki ryzyka.
|
Rola Autoryzowanego Doradcy
|
| Progress Holding Sp. z o. o. oferuje usługę wprowadzenia spółek na rynek NewConnect na Warszawskiej Giełdzie Papierów Wartościowych, pełniąc rolę Autoryzowanego Doradcy. Giełda zgodnie z Regulaminem (Alternatywnego Systemu Obrotu) wymaga aby emitenci korzystali ze wsparcia zewnętrznych wyspecjalizowanych podmiotów wspierających spółki w drodze na rynek NewConnect.
W procesie rozważenia wejścia na giełdę nasza firma podejmuje się następujących obowiązków:
- Analiza możliwości i zasadności wejścia na rynek giełdowy
- Wstępne przygotowanie spółki do wejścia na giełdę:
- Określenie harmonogramu działań
- Wybór odpowiednich partnerów gwarantujących powodzenie emisji na giełdzie
- Wycena spółki
- Określenie wielkości emisji
- Prace przygotowawcze:
- Sporządzenie Dokumentu Informacyjnego
- Pomoc w wyborze Animatora Rynku
- Współpraca z Biegłym Rewidentem - audyt sprawozdań finansowych
- Koordynacja działań PR
- Pozyskiwanie inwestorów:
- Prezentacja Spółki inwestorom - Road Show
- Indywidualne spotkania z inwestorami
- Współpraca po debiucie:
- Pomoc w wypełnianiu obowiązków informacyjnych dla giełdy
- Utrzymywanie właściwych relacji inwestorskich
|
Dla inwestorów i emitentów
|
| Alternatywny System Obrotu (ASO) to rynek skierowany do doświadczonych Inwestorów, oczekujących wysokich stóp zwrotu, jednocześnie akceptujących podwyższone ryzyko inwestycji. NewConnect to w znacznej mierze niszowe, dynamiczne i rozwojowe projekty, które do tej pory nie były dostępne dla szerokiego grona Inwestorów. To przeważnie małe i średnie podmioty, działające w atrakcyjnych branżach. Płynność na ASO jest podtrzymywana przez Animatorów Rynku lub Market Makerów.
Dla wielu Spółek obecność na NewConnect będzie etapem przejściowym, zakończonym debiutem na rynku regulowanym Giełdzie Papierów Wartościowych.
Zachęcamy również do zapoznania się z naszymi projektami związanymi z rynkiem NewConnect.
Inwestorów zainteresowanych udziałem w ofertach PRE-IPO oraz otrzymywaniem najświeższych informacji dotyczących projektów realizowanych przez Progress Holding prosimy o wypełnienie formularzu wpisu do bazy inwestorów emisji prywatnych organizowanych przez Progress Holding Sp. z o. o.
|
| Spółki wprowadzone na NewConnect:
Aktualne projekty: |
|
